Meta Pixel script image

Dostępne finansowanie

Obecny model finansowania działalności GK PGE uwzględnia wykorzystywanie środków z  działalności podstawowej, zewnętrzne finansowanie dłużne w  postaci kredytów w  bankach komercyjnych oraz programów obligacyjnych, kredytów z  Banku Gospodarstwa Krajowego (BGK), kredytów z  instytucji multilateralnych takich jak Europejski Bank Inwestycyjny (EBI) czy Europejski Bank Odbudowy i  Rozwoju (EBOR), jak również w  formie finansowania preferencyjnego. Wewnątrz Grupy, w  celu efektywnego zarządzania płynnością, wykorzystywany jest system cash pooling, w  którym uczestniczy 27 spółek Grupy.

Najistotniejsze dostępne zewnętrzne źródła finansowania Grupy PGE (wg stanu na koniec 2023 roku) są następujące:

  • 2 kredyty z BGK w ramach programu „Inwestycje polskie” o łącznej wartości umownej 1,5 mld PLN – wykorzystany w kwocie 0,8 mld PLN.
  • Kredyt terminowy z BGK o wartości umownej 2,5 mld PLN – wykorzystany w kwocie 0 mld PLN.
  • 4 kredyty o łącznej wartości umów 5,4 mld PLN od EBI, z czego 4,9 mld PLN przeznaczone zostało na projekty związane z  modernizacją i rozbudową sieci dystrybucyjnych a  0,5 mld PLN na finansowanie i  refinansowanie budowy bloków kogeneracyjnych - wykorzystany w kwocie 5,1 mld PLN.
  • Kredyt o wartości 0,3 mld PLN od EBI z przeznaczeniem na finansowanie „zielonych projektów” (tzw. green facility) – wykorzystany w kwocie 0,3 mld PLN.
  • Kredyt o wartości 0,5 mld PLN od EBOR na wsparcie realizacji długofalowego programu rozwoju i  modernizacji sieci dystrybucyjnej – wykorzystany w kwocie 0,3 mld PLN.
  • Kredyt konsorcjalny odnawialny o łącznej wartości umownej limitu 2,3 mld PLN  – wykorzystany w  kwocie 1,5 mld PLN.
  • Program obligacji krajowych o wartości limitu 5,0 mld PLN (niegwarantowany) – wykorzystanie w  kwocie 1,4 mld PLN.
  • Program Emisji Euroobligacji Średnioterminowych (EMTN) do kwoty limitu 2,0 mld EUR (niegwarantowany) – wykorzystanie w kwocie 138 mln EUR.
  • Pożyczki preferencyjne.
  • Kredyty w rachunku bieżącym.

Politykę finansowania Grupy PGE cechują zróżnicowane terminy zapadalności poszczególnych instrumentów finansowych, co wraz z  dywersyfikacją źródeł finansowania sprzyja optymalizacji kosztów finansowania Grupy. Grupa prowadzi odpowiedzialną politykę finansową, mającą na celu utrzymywanie zadłużenia netto względem zysku EBITDA na poziomie, który pozwoli na utrzymanie ocen wiarygodności kredytowej (ratingów) na poziomie inwestycyjnym.